1. Thẩm định tình hình tài chính là gì (Finance Due Diligence): Thẩm định tình hình tài chính là quá trình xem xét, đánh giá tình hình tài chính của doanh nghiệp, tổ chức hoặc cá nhân để đánh giá tính ổn định, năng lực tài chính, và các nguy cơ tài chính tiềm tàng như các khoản nợ bất ngờ, các vụ kiện, các nghĩa vụ thuế tiềm tàng... Quá trình thẩm định tình hình tài chính giúp cung cấp thông tin chính xác về tình hình tài chính nhằm đưa ra các quyết định đầu tư cho bên mua cổ phần, bên cho vay vốn mở rộng hoạt động kinh doanh, hoặc quản lý rủi ro có nguy cơ phát sinh từ doanh nghiệp cần thẩm định tình hình tài chính.

2. Mục đích của thẩm định tình hình tài chính: Mục đích của thẩm định tình hình tài chính là đảm bảo doanh nghiệp, tổ chức hoặc cá nhân có tầm nhìn tổng thể toàn diện về tình hình tài chính của doanh nghiệp, qua đó đưa ra các quyết định đầu tư cho bên mua, đầu tư cổ phần, cho bên cho vay quyết định việc giải ngân vốn vay thế chấp hoặc phi đảm bảo, cũng như đưa ra quyết định hiệu quả cho mục tiêu kinh doanh và hoạt động của chính doanh nghiệp cần thẩm định tình hình tài chính.

3. Phạm vi công việc của dịch vụ thẩm định tình hình tài chính (Scope of work for the Finance Due Diligence Services)

Chúng tôi sẽ tiến hành soát xét thẩm định tài chính để phát hành báo cáo tư vấn thẩm định. Một số phạm vi công việc chính đối với việc tư vấn thẩm định tài chính được trình bày trên báo cáo tư vấn thẩm định tài chính, sẽ bao gồm như sau:

Trình bày về “Lịch sử kinh doanh, cơ cấu sở hữu”:

- Những cột mốc trong sự phát triển của Công ty mục tiêu;

- Các cổ đông chính của Công ty mục tiêu, bao gồm những sự thay đổi lớn trong quá khứ về sở hữu hay hoạt động; và

- Các quyền chọn mua cổ phần hay những thỏa thuận với cổ đông hiện hữu.

Trình bày và đưa ra nhận xét về “Mô hình hoạt động của doanh nghiệp và môi trường kế toán”:

- Cấu trúc hoạt động của Công ty mục tiêu;

- Sản phẩm chính và các hoạt động kinh doanh chủ chốt của Công ty mục tiêu;

- Các thị trường chính và vị trí địa lý mà Công ty mục tiêu hoạt động;

- Gói bảo hiểm (tài sản và nhân mạng) mà Công ty mục tiêu đang sử dụng; và

- Rà soát môi trường kế toán bao gồm hệ thống kế toán và kiểm soát nội bộ. Báo cáo về các chính sách kế toán quan trọng.

Trình bày và đưa ra nhận xét về “Đội ngũ lãnh đạo, nhân viên và chính sách khen thưởng” (tổng quát về đội ngũ lãnh đạo và sự phụ thuộc của Công ty mục tiêu vào đội ngũ lãnh đạo):

- Các nhân viên chủ chốt theo vị trí, mức lương, chế độ về lợi ích và thỏa thuận bảo hiểm bắt buộc/ tự nguyện;

- Các chính sách khuyến khích và phúc lợi hiện tại; và

- Mức độ tuân thủ của công ty với các quy định hiện hành đối với các khoản đóng góp bắt buộc như Bảo hiểm xã hội, Bảo hiểm y tế, Bảo hiểm thất nghiệp…

Trình bày và nhận xét về “Kết quả hoạt động kinh doanh” (hiểu rõ những nhân tố chính ảnh hưởng đến lợi nhuận, xu hướng trong quá khứ và sự đánh giá tình hình tài chính):

- Tóm tắt kết quả kinh doanh trong giai đoạn rà soát, kết quả kinh doanh theo các hoạt động chính của công ty;

- Các chỉ số chính, bao gồm chỉ số tài chính và chỉ số hoạt động;

- Doanh thu theo nhóm dịch vụ/sản phẩm, tăng trưởng doanh thu và đánh giá lại doanh thu/các điều khoản mua bán với các nhà cung cấp/khách hàng chính;

- Doanh thu và lợi nhuận gộp từ các nhóm dịch vụ/sản phẩm;

- Đánh giá cấu trúc chi phí và xu hướng trong:

+ Chi phí nhân sự;

+ Chi phí quan hệ với đối tác kinh doanh;

+ Chi phí khấu hao;

+ Chi phí cố định, bán cố định và chi phí biến đổi; và

+ Các chi phí hoạt động khác.

- Xác định các khoản mục trọng yếu, bất thường hay ngoại lệ;

- Các khoản thu nhập và chi phí ngoài kinh doanh; và

- EBITDA ở điều kiện bình thường và những điều chỉnh tương ứng.

Trình bày nhận định về “Bảng cân đối kế toán” (hiểu rõ về cơ cấu tài sản và nợ của Công ty mục tiêu và rà soát những khoản mục chính trên bảng cân đối kế toán):

- Đối chiếu số dư tiền mặt với biên bản kiểm đếm tiền mặt và bảng sao kê ngân hàng;

- Phân tích các khoản phải thu, bao gồm rà soát các khoản nợ xấu, các khoản dự phòng quan trọng và cơ sở lập dự phòng;

- Phân tích các khoản phải trả và rà soát mối quan hệ với nhà cung cấp và các cam kết;

- Xem xét danh sách khách hàng và nhà cung cấp chủ chốt (các điều khoản giao dịch, thời gian của mối quan hệ, người nắm giữ mối quan hệ) và nhận xét nếu có bất kỳ sự phụ thuộc nào vào các khách hàng và nhà cung cấp chính;

- Tài sản cố định, rà soát việc ghi nhận tài sản cố định và báo cáo các điểm chính có liên quan đến các khoản mục quan trọng tập trung vào chính sách vốn hóa chi phí lãi vay, sự phù hợp của phương pháp khấu hao và chính sách kế toán. Xác nhận các tài sản không được sử dụng hoặc các tài sản lỗi thời và các tài sản thế chấp (nếu có);

- Rà soát các khoản đầu tư tài chính ngắn hạn, dài hạn nếu có;

- Các khoản mục phi thương mại và cơ sở định giá của chúng;

- Rà soát các khoản nợ tài chính và các khoản vay (cả ngắn và dài hạn), bao gồm hạn mức, sự tuân thủ các điều kiện vay nợ và các nghĩa vụ, phân tích chi phí của khoản nợ;

- Rà soát các cam kết tài chính gắn liền với các cam kết tài sản vốn bao gồm thuê và cho thuê (nếu có); và

- Các khoản nợ tiềm tàng hoặc các khoản mục nằm ngoài bảng cân đối và việc ghi nhận đầy đủ của các khoản nợ của Công ty mục tiêu (nếu có).

Trình bày và nhận xét về “Dòng tiền và vốn lưu động” (Tổng quát về khả năng tạo ra tiền từ hoạt động kinh doanh và quản trị vốn lưu động trong quá khứ):

- Tổng quan về dòng tiền trong quá khứ và nhận xét về khả năng tạo ra tiền từ hoạt động kinh doanh và việc sử dụng tiền trong chu kỳ kinh doanh;

- Đánh giá xu hướng vốn lưu động theo tháng/ quý và vòng quay vốn lưu động;

- Điều chỉnh các khoản mục bất thường hoặc ngoại lệ để và đưa ra nhận xét mức vốn lưu động “ở điều kiện bình thường”; và

- Rà soát và nhận xét thay đổi trong việc huy động vốn lưu động và nhu cầu gia tăng vốn lưu động.

Trình bày “Rà soát tổng quát về Thuế”:

- Các loại thuế hiện hành được áp dụng cho Công ty mục tiêu và công ty con, bao gồm thuế suất, chính sách thuế và các ưu đãi áp dụng cho Mục tiêu;

- Đối chiếu các tờ khai thuế với báo cáo tài chính để xác định mức thuế tiềm ẩn liên quan đến thuế TNCN, thuế GTGT, thuế Nhà thầu nước ngoài và thuế TNDN;

- Dựa trên báo cáo Rà soát tài chính, nhận diện các giao dịch/ loại giao dịch có thể gặp rủi ro về thuế hoặc sự không chắc chắn về thuế; và

- Đưa ra các khuyến nghị xử lý rủi ro thuế, bao gồm cả việc đưa các khuyến nghị đó vào tài liệu giao dịch.

4. Quy trình dịch vụ thẩm định tình hình tài chính

- Chuẩn bị hồ sơ: Tập hợp các tài liệu cần thiết như báo cáo tài chính, bảng cân đối kế toán, báo cáo lưu chuyển tiền tệ, và các tài liệu liên quan khác… để tổng hợp lên các số liệu cần thiết cho cuộc Finance Due Diligence.

- Thực hiện thẩm định tài chính (Finance Due Diligence): Thực hiện Finance Due Diligence tại đơn vị.

- Tổng hợp kết quả phân tích và đưa ra nhận định về tình hình tài chính của đơn vị theo thoả thuận.

- Trình bày báo cáo Finance Due Diligence cho các bên liên quan như Ban giám đốc, nhà đầu tư mới, hoặc tổ chức tín dụng…

Ngoài ra, để được tư vấn về DỊCH VỤ THẨM ĐỊNH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH, vui lòng liên hệ: VIET & PARTNERS:

Số điện thoại: Mr Việt: 097 445 2979 https://zalo.me/0974452979

Website: https://viet-partners.com/

Fanpage: https://www.facebook.com/VIETPARTNERS